一、宏觀形勢(shì)對(duì)區(qū)域水泥需求的影響

　　1.房地產(chǎn)行業(yè)

　　國家繼續(xù)堅(jiān)持對(duì)房地產(chǎn)行業(yè)的調(diào)控不放松，已經(jīng)影響到房地產(chǎn)開工面積的增加和已開工項(xiàng)目的建設(shè)進(jìn)度，土地出讓面積的負(fù)增長，預(yù)示著至少到2013年上半年這樣一段較長的時(shí)間內(nèi)，房地產(chǎn)行業(yè)的水泥需求量明顯萎縮。

　　2.農(nóng)村建房

　　東部、南部較發(fā)達(dá)省份勞動(dòng)力資源及其積累的資金正在回流。因?yàn)榘l(fā)達(dá)地區(qū)極高的房價(jià)和中部農(nóng)村地區(qū)低廉的建房成本之間巨大的落差所造成的“合算現(xiàn)象象”，中部地區(qū)的農(nóng)村建房會(huì)有明顯增長，成為支撐中部地區(qū)水泥消費(fèi)增長的亮點(diǎn)。在東部地區(qū)，城鄉(xiāng)二元的結(jié)構(gòu)，在一定程度上也促進(jìn)了農(nóng)村建房的熱度能維持更長的一段時(shí)間，但勢(shì)頭沒有中部地區(qū)強(qiáng)。

　　3.城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

　　在2011年之前的三五年中，中部地區(qū)利用后發(fā)優(yōu)勢(shì)，從土地出讓、政府平臺(tái)及國家財(cái)政轉(zhuǎn)移支付等渠道獲得了較多的資金，支撐了城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的快速發(fā)展，帶動(dòng)了水泥消費(fèi)的快速增長，這一勢(shì)頭今年還將維持一段時(shí)間，但最晚到2012年下半年，隨著以上資金來源的逐步縮減，上述因素對(duì)水泥消費(fèi)的利好作用將逐步消退。

　　4.國家投資重點(diǎn)項(xiàng)目

　　隨著國家大幅加大對(duì)民生等方面的投入，國家投資重點(diǎn)項(xiàng)目的逐步減少已是不可逆轉(zhuǎn)的必然趨勢(shì)，2012年國家投資重點(diǎn)項(xiàng)目水泥消費(fèi)的需求將繼續(xù)降低，并長期保持在低位。

　　5.水利設(shè)施建設(shè)

　　6.國家的政策導(dǎo)向和資金投入，水利設(shè)施建設(shè)投入在2012年將有明顯的增長。但由于其絕對(duì)數(shù)量有限，拉動(dòng)的水泥消費(fèi)將十分有限，包括乘數(shù)效應(yīng)，估計(jì)全國增量不會(huì)超過1億噸。

　　綜合分析，預(yù)計(jì)2012年蘇浙滬水泥消費(fèi)量可能會(huì)有5%以內(nèi)的下降，湘鄂贛皖等地區(qū)的水泥消費(fèi)量可能只有不超過5%的增幅。

　　二、區(qū)域內(nèi)行業(yè)形勢(shì)分析和判斷

　　1.產(chǎn)能增幅較大

　　產(chǎn)能增幅最大的地區(qū)是安徽，預(yù)計(jì)將有超過3000萬噸的新增水泥熟料產(chǎn)能投放市場(chǎng)，這些熟料可以生產(chǎn)5000萬噸水泥，約等于湖北市場(chǎng)2008年的當(dāng)年全年水泥消費(fèi)量。

　　區(qū)域內(nèi)其他地區(qū)產(chǎn)能增幅不大，但在市場(chǎng)需量增幅有限的情況下，其影響也不可小視。

　　區(qū)域外川渝地區(qū)產(chǎn)能過剩地區(qū)市場(chǎng)整合正在進(jìn)行，今年對(duì)本地區(qū)的影響將有所減少。

　　2.行業(yè)自律變數(shù)減少難度加大效果極端

　　說行業(yè)自律變數(shù)減少，是介于蘇浙滬湘鄂贛等地區(qū)都已接受了主動(dòng)限產(chǎn)保價(jià)這一看似無奈但實(shí)際有效的行業(yè)自律模式。

　　說行業(yè)自律難度加大，是介于安徽的新增產(chǎn)能太大，如果安徽的產(chǎn)能不作主動(dòng)限控，蘇浙滬湘鄂贛等地區(qū)的行業(yè)自律的效果將大打折扣甚至失效。2012年年后開始，各企業(yè)不約爾同的虛勢(shì)迎新姿態(tài)，正是對(duì)這一形勢(shì)的反應(yīng)。

　　說行業(yè)自律效果極端，是介于以下兩種不同的狀況：

　　1）如果安徽的水泥企業(yè)不主動(dòng)參與行業(yè)自律，區(qū)域水泥價(jià)格將長期低迷，這對(duì)于HL、NF、HX等大型企業(yè)是很難忍受的，道理很簡單，所謂“由儉入奢易，反之難”。

　　2）如果安徽的水泥企業(yè)主動(dòng)參與行業(yè)自律，區(qū)域水泥價(jià)格將迅速回升，這對(duì)于HL、HX等大型企業(yè)也是很難受的，道理很簡單，所謂“養(yǎng)虎容易縛虎難”。

　　3.各地都在積極探索新的合作模式，說明行業(yè)自律漸成行業(yè)共識(shí)，比如湖北東部市場(chǎng)的水泥企業(yè)正在探索的成立聯(lián)合出資的貿(mào)易公司，并由貿(mào)易公司來統(tǒng)一協(xié)調(diào)區(qū)域內(nèi)外的熟料在湖北東部區(qū)域市場(chǎng)內(nèi)的統(tǒng)盤銷售，如果能夠成功，對(duì)穩(wěn)定區(qū)域價(jià)格會(huì)有積極的作用。

　　從長期來看，水泥價(jià)格的底部相對(duì)明顯提高，但水泥價(jià)格的峰值要突破2010年底的高位顯然也非易事。

　　三、2012年流域內(nèi)行業(yè)效益展望（僅為預(yù)測(cè)，不作結(jié)論）

　　一季度：

　　企業(yè)策略：虛勢(shì)迎新

　　企業(yè)動(dòng)態(tài)：討價(jià)還價(jià)，不肯讓步

　　企業(yè)經(jīng)營：銷量下降，效益與去年同期比明顯下降

　　二季度：

　　企業(yè)策略：謀求合作

　　企業(yè)動(dòng)態(tài)：討價(jià)還價(jià)，有所讓步

　　企業(yè)經(jīng)營：銷量比一季度回升，效益回升不明顯

　　三季度：

　　企業(yè)策略：深化合作

　　企業(yè)動(dòng)態(tài)：某特大型企業(yè)主動(dòng)節(jié)能限產(chǎn)，其他企業(yè)跟進(jìn)

　　企業(yè)經(jīng)營：銷量比二季度下降，但效益明顯回升

　　四季度：

　　企業(yè)策略：保持合作

　　企業(yè)動(dòng)態(tài)：主要企業(yè)適當(dāng)控制產(chǎn)能，其他企業(yè)積極配合

　　企業(yè)經(jīng)營：宏觀趨暖，銷量比三季度上升，效益繼續(xù)回升

　　思想成果：水泥行業(yè)率先總結(jié)出“過剩行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展觀”

　　2月25日，中國水泥網(wǎng)將以“穩(wěn)中求進(jìn)政策下的2012中國水泥市場(chǎng)展望”為主題，召開“2012中國水泥網(wǎng)年會(huì)暨2011百強(qiáng)榜發(fā)布典禮”。為推動(dòng)泛長江地區(qū)的水泥發(fā)展，謀求區(qū)域發(fā)展和諧與共贏，本次年會(huì)將于2月24日晚，在杭州良渚君瀾度假酒店舉辦中國水泥網(wǎng)理事會(huì)專場(chǎng)——泛長江水泥市場(chǎng)營銷沙龍。本次沙龍主題擬定為"和諧共贏，謀區(qū)域發(fā)展新生態(tài)"。屆時(shí)，行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)、經(jīng)濟(jì)學(xué)家、中國水泥網(wǎng)理事長、泛長江地區(qū)水泥企業(yè)主要負(fù)責(zé)人等將出席，共同探討泛長江地區(qū)水泥市場(chǎng)情況，為發(fā)展出謀劃策。

來源：中國水泥網(wǎng)