商業(yè)最根本的精神就是相信交易可以給雙方都帶來(lái)好處，長(zhǎng)協(xié)礦之所以存在了40多年，就是因?yàn)樵撃Ｊ浇o交易的雙方都帶來(lái)了好處，現(xiàn)在這種模式已經(jīng)不能滿足一方的需要，未來(lái)可能也確實(shí)可能不能滿足雙方共同的需要，只不過(guò)現(xiàn)在被中方所“念念不忘”的原因可能是該模式其實(shí)從某種程度上滿足了中國(guó)當(dāng)前的需要。實(shí)際上，不管是哪種定價(jià)方式，鐵礦石價(jià)格是中國(guó)鋼企所能接受的才是關(guān)鍵，中國(guó)鋼企在當(dāng)下需要的恐怕不是重回長(zhǎng)協(xié)礦，而是實(shí)實(shí)在在的鐵礦石話語(yǔ)權(quán)。
　　
　　重回長(zhǎng)協(xié)模式中國(guó)鐵礦石話語(yǔ)權(quán)豈止旁落
　　
　　中方和三大礦山就新年度的價(jià)格談判已經(jīng)啟動(dòng)，據(jù)報(bào)道稱(chēng)目前雙方正在進(jìn)行交流和溝通。中鋼協(xié)常務(wù)副會(huì)長(zhǎng)羅冰生透露，目前的接觸還是鋼廠和三大礦山進(jìn)行商業(yè)性談判，中鋼協(xié)協(xié)調(diào)配合。
　　
　　羅冰生幾次強(qiáng)調(diào)，雙方約定，談判期間不能透露過(guò)多細(xì)節(jié)。但可以肯定的是，和傳統(tǒng)的長(zhǎng)協(xié)談判有所不同的是，闊別了近一年后雙方重新回到談判桌前，其談判重點(diǎn)引人深思。有媒體報(bào)道稱(chēng)，從中鋼協(xié)內(nèi)部人士處了解到，談判模式、定價(jià)方式、價(jià)格等方面仍將是2011年談判涉及到的主要內(nèi)容。
　　
　　堅(jiān)持了40多年的長(zhǎng)協(xié)礦價(jià)，在2010年被季度定價(jià)取代，現(xiàn)在重回談判桌，再談長(zhǎng)協(xié)，引人思考的恐怕不僅僅是所謂礦價(jià)的模式問(wèn)題，長(zhǎng)協(xié)、季度、月度定價(jià)之間的爭(zhēng)奪，早已不僅僅是定價(jià)時(shí)長(zhǎng)、定價(jià)模式的問(wèn)題，更多的，是鐵礦石談判中話語(yǔ)權(quán)的獲得，在一次又一次的談判中，中國(guó)似乎離獲得鐵礦石話語(yǔ)權(quán)這個(gè)目標(biāo)越走越遠(yuǎn)了。而2011年，鐵礦石重新推行長(zhǎng)協(xié)價(jià)格的可能性有多大，最終取決于中國(guó)能夠得到多少籌碼。
　　
　　長(zhǎng)協(xié)定價(jià)轉(zhuǎn)向季度定價(jià)中國(guó)鋼企為“瘋狂的石頭”買(mǎi)單
　　
　　長(zhǎng)協(xié)機(jī)制迄今已有40余年的歷史，早在上世紀(jì)70年代，日本鋼鐵企業(yè)通過(guò)貿(mào)易財(cái)團(tuán)，與澳大利亞、巴西等國(guó)鐵礦石廠商簽訂了10年至15年的長(zhǎng)期合同。這些合同約定了每年的供應(yīng)量，但價(jià)格由每年全球重要的鋼鐵企業(yè)和鐵礦石生產(chǎn)商廣泛討論后達(dá)成，此價(jià)格稱(chēng)年度鐵礦石基準(zhǔn)協(xié)議價(jià)。
　　
　　談判慣例是消費(fèi)商中的任意一方與供應(yīng)商中的任意一方價(jià)格達(dá)成一致后則談判結(jié)束，國(guó)際鐵礦石供需雙方均接受此價(jià)格為新的年度價(jià)格，即首發(fā)價(jià)格。且礦石供應(yīng)商在與第一家大客戶(hù)達(dá)成價(jià)格協(xié)議時(shí)都會(huì)許諾，在與之后的鋼廠談判時(shí)不會(huì)給更低的價(jià)格，鋼廠也會(huì)許諾，不會(huì)接受其他礦山更高的漲價(jià)幅度。
　　
　　在過(guò)去長(zhǎng)達(dá)三四十年的時(shí)間里，三大礦山每年固定供給歐洲和日本各一億噸左右的鐵礦石，其中絕大部分都是長(zhǎng)協(xié)礦，長(zhǎng)協(xié)礦價(jià)也風(fēng)平浪靜。根據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，從1981年至2000年的20年間，鐵礦石年度價(jià)格調(diào)整幅度均未超過(guò)20%，其中超過(guò)10%的為7次，而漲價(jià)和跌價(jià)的年份基本是各占一半。2003年，中國(guó)成為全球最大的鐵礦石進(jìn)口國(guó)，中國(guó)也成為長(zhǎng)協(xié)談判的重要參與方，但在歷年
　　
　　的長(zhǎng)協(xié)談判中，中國(guó)鋼企一次又一次的接受了鐵礦石價(jià)格上漲的結(jié)果，連續(xù)六年的鐵礦石談判之殤，成了中國(guó)鋼企脖子上的一道沉重枷鎖，鐵礦石連續(xù)六年的累計(jì)漲幅達(dá)到了驚人的400％。而鐵礦石在談判中每上漲1美元，中國(guó)鋼廠每年就會(huì)增加5億美元的進(jìn)口成本。而2010年4月份，三大礦商打破長(zhǎng)協(xié)機(jī)制，正式推出指數(shù)季度定價(jià)。
　　
　　而目前的指數(shù)定價(jià)，是依據(jù)新加坡普氏指數(shù)、以青島港62%含鐵量的鐵礦石到岸價(jià)格來(lái)確定的。這種機(jī)制下產(chǎn)生的長(zhǎng)協(xié)價(jià)格貼近現(xiàn)貨，此舉在增加鋼企成本的同時(shí)，礦商的利潤(rùn)比以前年度定價(jià)更高了。
　　
　　高昂的礦價(jià)，吞噬著中國(guó)鋼企的利潤(rùn)，2010年1-9月，中國(guó)進(jìn)口鐵礦石45760萬(wàn)噸，比上年同期減少1153萬(wàn)噸。但進(jìn)口總金額高達(dá)556.89億美元，比上年同期增加191.62億美元，折合人民幣約1303億元。這意味著鐵礦石漲價(jià)導(dǎo)致中國(guó)鋼企業(yè)今年前9月為埋單多支付了超過(guò)千億元的資金，而前三季度納入中鋼協(xié)統(tǒng)計(jì)的77戶(hù)大中型鋼鐵企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)僅640億元。
　　
　　重回長(zhǎng)協(xié)中方難獲籌碼
　　
　　多位鋼鐵行業(yè)人士表示，不可能重回長(zhǎng)協(xié)，中國(guó)在2011年鐵礦石的談判中仍沒(méi)有話語(yǔ)權(quán)。鋼廠人士表示，定價(jià)模式無(wú)所謂好壞，談判的焦點(diǎn)主要還是雙方對(duì)鋼材需求的判斷上。對(duì)國(guó)內(nèi)的鋼廠來(lái)說(shuō)，關(guān)注的重點(diǎn)或許不是采取何種模式，而在于談出的價(jià)格高低。雖然長(zhǎng)協(xié)低價(jià)是最好的方案，但市場(chǎng)關(guān)系決定談判結(jié)果。需求是剛性的，供應(yīng)方又是壟斷的，短期看，談判依然利空，話語(yǔ)權(quán)很難獲取。
　　
　　礦山方面則明確表示，2011年的全球礦石供應(yīng)態(tài)勢(shì)將明顯處于十分緊張的態(tài)勢(shì)。礦山代表認(rèn)為，雖然許多大型鐵礦項(xiàng)目目前都在投建之中，但到真正達(dá)產(chǎn)還需要較長(zhǎng)時(shí)間，無(wú)法在短期內(nèi)讓供應(yīng)明顯增加。此外，礦山方面認(rèn)為，全球經(jīng)濟(jì)不會(huì)有二次探底，美國(guó)、歐洲以及日韓等國(guó)的經(jīng)濟(jì)恢復(fù)進(jìn)程尚未結(jié)束，發(fā)展中國(guó)家如印度和中國(guó)的鋼鐵需求也會(huì)繼續(xù)上升。
　　
　　2009年，中國(guó)一共進(jìn)口鐵礦石6.28億噸,比2008年的4.43億噸相比，增幅高達(dá)41.6%，其中，澳大利亞、巴西、印度三國(guó)合計(jì)占到進(jìn)口總量的81.5%。澳大利亞、巴西進(jìn)口礦源穩(wěn)步增長(zhǎng)，2009年同比增長(zhǎng)40%以上。印度礦的進(jìn)口占比明顯下降,由2008年的20.5%降至2009年的17.1%。究其原因，印度經(jīng)濟(jì)逐步發(fā)展起來(lái)，本國(guó)鋼鐵產(chǎn)品需求量持續(xù)增加，削弱了印度的鐵礦石出口能力。
　　
　　而在正處于鐵礦石談判的敏感時(shí)期當(dāng)下，印度鋼鐵部長(zhǎng)辛格提出該國(guó)應(yīng)該禁止鐵礦石出口，以保證國(guó)內(nèi)供應(yīng)充足。印度拋出“禁止令”消息，在此敏感的時(shí)期對(duì)談判雙方心理影響不言而喻。印度鋼鐵部長(zhǎng)的建議若實(shí)施，無(wú)疑將會(huì)使得鐵礦石供應(yīng)縮減，三大礦將獲得提高鐵礦石價(jià)格的籌碼，澳大利亞和巴西鐵礦石出口價(jià)格很可能將繼續(xù)攀高。
　　
　　雖然在節(jié)能減排的大背景下，中國(guó)鋼鐵產(chǎn)量有了較大幅度的下降，但是中國(guó)鋼鐵產(chǎn)量總量仍高，中國(guó)1至9月粗鋼產(chǎn)量47453萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)12.7%，其中9月份粗鋼產(chǎn)量為4795萬(wàn)噸，同比下降5.9%，9月份中國(guó)大規(guī)模推進(jìn)節(jié)能減排，鋼企停產(chǎn)限產(chǎn)，產(chǎn)量大幅縮減。但是，從目前的數(shù)據(jù)看，即使10月至12月維持9月份的產(chǎn)量不變，在四千多萬(wàn)噸每月，全年粗鋼產(chǎn)量在6億噸以上毫無(wú)疑問(wèn)，至于是否可能達(dá)到6.5億噸還有待觀察。且9月份的產(chǎn)量數(shù)據(jù)還遭到了業(yè)內(nèi)的質(zhì)疑，有媒體報(bào)道稱(chēng)，據(jù)國(guó)金證券分析師王招華分析，9月河北粗鋼與鋼材的產(chǎn)量之比為0.70，屬于“異常低值”，而且歷史上9月份這一比值通常在0.90至1.10之間，也就是說(shuō)，836.5萬(wàn)噸粗鋼無(wú)法生產(chǎn)出1202萬(wàn)噸的鋼材。他以此判斷，為了完成節(jié)能減排任務(wù)，9月河北粗鋼產(chǎn)量數(shù)據(jù)低報(bào)是大概率事件。若產(chǎn)量數(shù)據(jù)確實(shí)存疑，中國(guó)高企的鋼鐵產(chǎn)量將成為鐵礦石供給方的有力籌碼，而這也一直是他們手中最為有力的籌碼，鋼鐵高產(chǎn)，鐵礦石需求旺盛。
　　
　　不容忽視的海運(yùn)費(fèi)國(guó)際炒家推高海運(yùn)費(fèi)
　　
　　近年來(lái)，中國(guó)鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)在與鐵礦石三大巨頭的談判中消耗大量精力，并在一定程度上忽略對(duì)于海運(yùn)費(fèi)的關(guān)注。
　　
　　實(shí)際上，相比于鐵礦石價(jià)格，海運(yùn)市場(chǎng)和海運(yùn)費(fèi)的變化對(duì)鋼鐵企業(yè)采購(gòu)成本的影響更大。
　　
　　在2009年的鐵礦石談判中，中國(guó)鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)一直強(qiáng)調(diào)價(jià)格至少下降40%，實(shí)際上，下降40%之后的價(jià)格與日本與力拓達(dá)成的“首發(fā)價(jià)”相比，只有6美元/噸的差距。與鐵礦石的價(jià)格相比，海運(yùn)成本的增加對(duì)于國(guó)內(nèi)鋼企的影響顯然要大得多。中國(guó)雖在鐵礦石價(jià)格方面獲得較大的優(yōu)惠，卻在海運(yùn)費(fèi)上損失更多。
　　
　　鐵礦石運(yùn)輸量逐年增加，擴(kuò)大了全球海運(yùn)市場(chǎng)份額。而海運(yùn)市場(chǎng)大幅波動(dòng)，運(yùn)輸成本也對(duì)進(jìn)口礦石價(jià)格形成明顯影響。以巴西到中國(guó)港口的海運(yùn)費(fèi)為例，2009年1月份，鐵礦石海運(yùn)費(fèi)為每噸為9美元，年內(nèi)數(shù)次沖高45美元。海運(yùn)費(fèi)不斷上漲，使本來(lái)就利潤(rùn)微薄的中國(guó)鋼鐵企業(yè)運(yùn)營(yíng)更加艱難。
　　
　　鋼鐵企業(yè)、三大礦石巨頭、礦石貿(mào)易商、國(guó)際投機(jī)資本、干散貨承運(yùn)商等相互博弈，造成海運(yùn)費(fèi)的數(shù)倍波動(dòng)。其中澳洲礦業(yè)巨頭策略性地運(yùn)用租船、期租租船等方式，配合長(zhǎng)協(xié)談判，對(duì)市場(chǎng)影響巨大，通過(guò)操縱海運(yùn)市場(chǎng)，炒熱海運(yùn)航行，推高海運(yùn)費(fèi)用，推高現(xiàn)貨礦價(jià)格，從而提高長(zhǎng)協(xié)礦的議價(jià)能力。
　　
　　中國(guó)鋼企需要的不是長(zhǎng)協(xié)而是鐵礦石價(jià)格話語(yǔ)權(quán)
　　
　　季度定價(jià)、月度定價(jià)，指數(shù)定價(jià)，這些定價(jià)的關(guān)鍵，是符合中國(guó)鋼企的切身利益，也就是通常所謂的“合理性”。中鋼協(xié)此前提出要建立符合中國(guó)國(guó)情的鐵礦石指數(shù)，要將鐵礦石指數(shù)與鋼價(jià)掛鉤，而鐵礦石三巨頭，建立的鐵礦石指數(shù)，要與現(xiàn)貨礦價(jià)格掛鉤，不管與什么掛鉤，涉及到的，都是價(jià)格是否能給自己帶來(lái)最大利益。在商言商，商業(yè)最根本的精神就是相信交易可以給雙方都帶來(lái)好處，長(zhǎng)協(xié)礦之所以存在了40多年，就是因?yàn)樵撃Ｊ浇o交易的雙方都帶來(lái)了好處，現(xiàn)在這種模式已經(jīng)不能滿足一方的需要，未來(lái)可能也確實(shí)不能滿足雙方共同的需要，只不過(guò)現(xiàn)在被中方所“念念不忘”的原因可能是該模式其實(shí)從某種程度上滿足了中國(guó)當(dāng)前的需要。
　　
　　不管是哪種定價(jià)方式，最終獲得鐵礦石價(jià)格是中國(guó)鋼企所能接受的才是目前最重要的，2011年中國(guó)鋼企在鐵礦石價(jià)格談判中，重回長(zhǎng)協(xié)似乎已經(jīng)成為“不能完成的任務(wù)”，而鐵礦石價(jià)格的回落也是“不能發(fā)生的局面”，關(guān)注的恐怕僅僅是價(jià)格上漲多少，或者說(shuō)價(jià)格不要繼續(xù)“瘋漲”，可能就已經(jīng)是中國(guó)鋼企“最大的安慰”了罷。中國(guó)鋼企在當(dāng)下需要的恐怕不是重回長(zhǎng)協(xié)礦，而是實(shí)實(shí)在在的鐵礦石話語(yǔ)權(quán)，那個(gè)時(shí)候，可能鐵礦石談判的局面才會(huì)發(fā)生質(zhì)的變化。

    
    來(lái)源:世華財(cái)訊