——2008年11月份中國(guó)鋼材市場(chǎng)綜述及趨勢(shì)展望

    今年四季度以來(lái)，因?yàn)橄�費(fèi)需求更加疲軟，導(dǎo)致境外進(jìn)口和國(guó)內(nèi)生產(chǎn)雙雙下降，全國(guó)鋼材新增資源繼續(xù)下降。與此同時(shí)，國(guó)家頻繁出臺(tái)刺激需求舉措，提振市場(chǎng)信心，使得價(jià)格行情跌勢(shì)趨緩。展望鋼材后市，行情壓力依然不輕，一季度全國(guó)價(jià)格指數(shù)同比跌幅將在20%以上。

    一、消費(fèi)需求更加疲軟

    進(jìn)入11月份后，全國(guó)鋼材出口(包括間接出口)大幅下降，房地產(chǎn)等投資增速繼續(xù)回落，耗用鋼材的重要工業(yè)產(chǎn)品產(chǎn)量轉(zhuǎn)為全面負(fù)增長(zhǎng)，部分產(chǎn)品降幅急劇擴(kuò)大。其中汽車產(chǎn)量同比下降15.9%,降福比上月擴(kuò)大了8個(gè)百分點(diǎn)；內(nèi)燃機(jī)同比下降45.5%，降福擴(kuò)大7.8個(gè)百分點(diǎn)；金屬切削機(jī)床下降20.2%，降幅擴(kuò)大了10.9個(gè)百分點(diǎn)；一直保持較高增長(zhǎng)水平的工業(yè)鍋爐也出現(xiàn)了負(fù)增長(zhǎng)。主要耗鋼產(chǎn)品中，只有鋼質(zhì)船舶產(chǎn)量增速較高，同比增幅為54.5%。統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)表明，11月份全國(guó)鋼材消費(fèi)更加疲軟。

    2008年1—11月消耗鋼材的主要產(chǎn)品產(chǎn)量情況

需求構(gòu)成中，出口量大幅下降。據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì)，11月份全國(guó)出口鋼材295萬(wàn)噸，環(huán)比又減少167萬(wàn)噸，同比減少115萬(wàn)噸，下降28%，為2006年5月份以來(lái)的最低水平。1—11月累計(jì)出口鋼材5606萬(wàn)噸，同比下降3.1%；主要鋼材產(chǎn)品中，11月份板材出口124萬(wàn)噸，同比下降37.8%；棒材出口量31萬(wàn)噸，下降63.3%。盡管如此，中國(guó)仍為世界最大鋼鐵出口國(guó)家。

    11月份全國(guó)出口鋼坯3萬(wàn)噸，比上月減少8萬(wàn)噸，比去年同期下降81.4%。1-11月累計(jì)出口鋼坯127萬(wàn)噸，同比下降79.8%。

    2008年1-11月鋼鐵產(chǎn)品出口情況 單位∶萬(wàn)噸

  二、新增資源繼續(xù)下降

    由于消費(fèi)需求更加疲軟，導(dǎo)致國(guó)內(nèi)生產(chǎn)和進(jìn)口雙雙減少，全國(guó)鋼材新增資源繼續(xù)下降。據(jù)中商流通生產(chǎn)力促進(jìn)中心測(cè)算，11月份全國(guó)鋼材新增資源量為4230萬(wàn)噸，比上月下降4%，比去年同期下降11.4%，這是今年以來(lái)的連續(xù)四個(gè)月度同比下降。1—11月份累計(jì)，鋼材新增資源量為54525萬(wàn)噸，增長(zhǎng)4%，增長(zhǎng)水平進(jìn)一步回落。

    2008年1－11月鋼材新增資源情況 單位∶萬(wàn)噸

	國(guó)內(nèi)生產(chǎn)	同比(%)	進(jìn)口	同比(%)	新增資源	同比(%)
當(dāng)月	4230.12	-11.0	103	-24.0	4333.12	-11.4
累計(jì)	53075.45	4.3	1450	-6.7	54525.45	4.0

    國(guó)內(nèi)減產(chǎn)局面依舊。由于消費(fèi)需求未能好轉(zhuǎn)，鋼鐵企業(yè)繼續(xù)減產(chǎn)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，11月份全國(guó)粗鋼產(chǎn)量3519萬(wàn)噸,環(huán)比下降2%，同比下降12.4%；鋼材產(chǎn)量4230萬(wàn)噸，環(huán)比下降1.5%，同比下降11%，這是今年下半年以來(lái)連續(xù)4個(gè)月同比下降，預(yù)計(jì)12月份仍為降勢(shì)，表明全國(guó)鋼鐵產(chǎn)能過(guò)剩問(wèn)題短時(shí)期內(nèi)難以解決。

    11月份重要鋼材產(chǎn)量中，除重軌、鋼管、 熱軋窄鋼帶外，其余全為下降。其中鋼筋產(chǎn)量847噸，比去年同期下降3.6%；盤條產(chǎn)量600萬(wàn)噸，下降7.6%；棒材產(chǎn)量287萬(wàn)噸，下降31%；熱軋薄板產(chǎn)量33萬(wàn)噸，下降42.3%；冷軋薄板產(chǎn)量111萬(wàn)噸，下降11.5%；中板產(chǎn)量223萬(wàn)噸，下降15.7%。1—11月份累計(jì)，全國(guó)粗鋼產(chǎn)量46296萬(wàn)噸，比去年同期增長(zhǎng)2.6%；鋼材產(chǎn)量53075萬(wàn)噸，增長(zhǎng)4.3%。

    2008年1—11月全國(guó)主要鋼材產(chǎn)品產(chǎn)量

名   稱	單位	月計(jì)	累計(jì)	累計(jì)增長(zhǎng)%	月計(jì)增長(zhǎng)%
粗鋼	萬(wàn)噸	3518.89	46296.19	2.6	-12.4
鋼材	萬(wàn)噸	4230.12	53075.45	4.3	-11.0
鐵道用鋼材	萬(wàn)噸	45.66	390.76	22.2	30.0
重軌	萬(wàn)噸	33.25	262.34	54.2	116.3
輕軌	萬(wàn)噸	8.60	80.93	-22.2	-45.8
大型型鋼	萬(wàn)噸	42.67	839.83	-8.7	-46.5
中小型型鋼	萬(wàn)噸	214.21	2637.42	4.0	-6.5
棒材	萬(wàn)噸	287.33	4323.11	4.2	-31.0
鋼筋	萬(wàn)噸	847.07	8686.79	-5.2	-3.6
盤條（線材）	萬(wàn)噸	600.41	7271.04	0.2	-7.6
特厚板	萬(wàn)噸	33.42	390.38	0.0	-6.0
厚鋼板	萬(wàn)噸	146.89	1865.72	17.1	-3.9
中板	萬(wàn)噸	223.29	3173.32	14.0	-15.7
熱軋薄板	萬(wàn)噸	33.31	510.78	1.4	-42.3
冷軋薄板	萬(wàn)噸	111.35	1488.50	5.0	-11.5
中厚寬鋼帶	萬(wàn)噸	446.77	6850.88	19.9	-18.7
熱軋薄寬鋼帶	萬(wàn)噸	121.09	1896.41	9.8	-15.4
冷軋薄寬鋼帶	萬(wàn)噸	112.90	1686.80	5.8	-19.7
熱軋窄鋼帶	萬(wàn)噸	307.00	3296.15	-4.6	13.7
冷軋窄鋼帶	萬(wàn)噸	41.40	553.17	-1.1	-21.9
鍍層板（帶）	萬(wàn)噸	107.96	1635.92	4.2	-26.5
鍍鋅板（帶）	萬(wàn)噸	90.56	1350.93	3.0	-25.3
鍍錫板（帶）	萬(wàn)噸	11.23	152.27	15.7	-5.6
涂層板（帶）	萬(wàn)噸	21.36	309.63	5.2	-18.5
電工鋼板（帶）	萬(wàn)噸	30.61	419.11	9.3	-21.0
無(wú)縫鋼管	萬(wàn)噸	169.84	1819.17	10.9	1.6
焊接鋼管	萬(wàn)噸	212.85	2144.55	0.8	0.5
其它鋼材	萬(wàn)噸	72.90	886.23	15.0	-8.6

    進(jìn)口小幅下降。據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì)，11月份全國(guó)進(jìn)口鋼材103萬(wàn)噸，環(huán)比下降10.4%，同比下降24%；進(jìn)口鋼坯1萬(wàn)噸，同比下降23.9%。今年1—11月份累計(jì)，進(jìn)口鋼材1450萬(wàn)噸，比去年同期下降6.7%。

    2008年1-11月鋼鐵產(chǎn)品進(jìn)口情況 單位∶萬(wàn)噸

   三、市場(chǎng)價(jià)格跌勢(shì)趨緩

    進(jìn)入11月份后，國(guó)內(nèi)鋼材價(jià)格盡管繼續(xù)走低，但跌勢(shì)明顯趨緩，初步顯示筑底跡象。據(jù)測(cè)算，11月末全國(guó)30個(gè)主要城市、五大品種的鋼材平均價(jià)格為3691元/噸，環(huán)比下跌2.2%，降幅明顯縮�。煌�比下降22.2%，出現(xiàn)多年來(lái)的首次同比大幅度下降。預(yù)計(jì)這一局面將在一段時(shí)期內(nèi)持續(xù)下去。

    重要鋼材品種中，11月末6.5MM高線噸價(jià)為3568元，環(huán)比下降2.3%；25MM螺紋鋼噸價(jià)為3593元，下降2.7%； 20MM中板為3517元，下降6.8%；1MM冷板為4185元，下降2.8%；3MM熱卷為3594元，上漲2.8%�？傮w來(lái)看，多數(shù)鋼材品種跌幅顯著縮小，少數(shù)品種價(jià)格出現(xiàn)反彈。

    2008年1—9月全國(guó)中心城市鋼材平均價(jià)格 單位：元/噸

四、后市行情展望

    總體來(lái)看，明年一季度中國(guó)鋼材行情壓力依然不輕。一是發(fā)達(dá)國(guó)家陷入經(jīng)濟(jì)衰退，汽車行業(yè)能否度過(guò)難關(guān)很不確定；二是今年下半年市場(chǎng)價(jià)格連續(xù)多次暴跌，部分貿(mào)易商損失慘重，有可能被淘汰出局，導(dǎo)致中間需求萎縮；三是國(guó)際市場(chǎng)缺乏大的買家，鋼材出口繼續(xù)大幅度下降；四是兩大假日集中放假，成交難以活躍；五是長(zhǎng)期協(xié)議礦石價(jià)格大幅度下降的利空影響。因此，即使今后價(jià)格不再走低，由于對(duì)比基數(shù)的影響，2008年一季度全國(guó)鋼材價(jià)格指數(shù)也要同比下降20%以上，甚至更多。

    鋼材價(jià)格的大幅跌落，導(dǎo)致鋼鐵企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)水平的相應(yīng)下降，一季度和上半年財(cái)務(wù)報(bào)表很不好看，勢(shì)必形成股市鋼鐵板塊的負(fù)面“視覺(jué)沖擊”。