市場行情

鋼鐵行業(yè)是我國供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的戰(zhàn)略重地。按國務(wù)院最新要求，全行業(yè)將在5年內(nèi)再壓減1億噸~1.5億噸產(chǎn)能，相當(dāng)于目前總產(chǎn)能的1/10�？梢哉f，鋼鐵行業(yè)脫困任務(wù)和產(chǎn)能壓減任務(wù)都十分艱巨。鋼鐵行業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，面對的是企業(yè)生存的現(xiàn)實問題與行業(yè)未來的發(fā)展問題相互交織的現(xiàn)狀，行業(yè)大變革必須做到改革與發(fā)展并重。

供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整是解決鋼鐵行業(yè)突出問題的有效途徑

產(chǎn)能過剩背景下我國鋼鐵行業(yè)面臨兩大突出問題

我國鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩情況較為嚴重，2015年產(chǎn)能利用率僅為71.15%。在此背景下，全行業(yè)正面臨兩大突出問題。

一是鋼企主業(yè)虧損，經(jīng)營十分困難。2015年，鋼協(xié)統(tǒng)計的大中型鋼企平均銷售利潤率跌至零下；利稅同比下降101.2%；虧損面為50.5%，同比上升33.67個百分點。特別值得注意的是，大中型鋼企在2014年仍然保持一定盈利水平的鋼鐵主業(yè)開始全線虧損，2015年主業(yè)累計虧損額超過1000億元，占虧損總額的比重約為154.96%，僅去年第四季度的主業(yè)虧損額就高達447.29億元。

二是出口貿(mào)易摩擦加劇。2015年，我國鋼材出口目的地已超過60個國家和地區(qū)，全年累計鋼材出口量為1.124億噸，與上年相比增長19.9%，加上鋼坯、鋼錠的出口量，折合成粗鋼出口量約1.25億噸，占全球除中國之外65個主要產(chǎn)鋼國和地區(qū)粗鋼總產(chǎn)量的比重超過15%。但是，出口量的不斷增長并沒有從根本上改善國內(nèi)因需求下降導(dǎo)致的產(chǎn)能過�，F(xiàn)狀，反而引發(fā)了越來越多的鋼鐵國際貿(mào)易摩擦。2015年，我國共遭遇139起鋼鐵國際貿(mào)易摩擦事件，涉及28個國家和機構(gòu)，分別比2014年增加了55起事件、13個國家和機構(gòu)。

問題產(chǎn)生的根本原因是鋼鐵行業(yè)粗放發(fā)展模式所導(dǎo)致的供需不匹配

我國鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩同時具有總量過剩、結(jié)構(gòu)過剩和周期過剩特征。周期過剩是指全行業(yè)正面臨全球經(jīng)濟不景氣的外部環(huán)境壓力。鋼鐵供需不匹配主要是指總量過剩和結(jié)構(gòu)過剩�？偭窟^剩，即行業(yè)平均產(chǎn)能利用率近年來一直維持在較低水平。結(jié)構(gòu)過剩，即普通鋼產(chǎn)品供應(yīng)充足，很多高端鋼材也供大于求，但特殊用途鋼材供應(yīng)能力不足，在一些尖端領(lǐng)域、細分市場領(lǐng)域國內(nèi)生產(chǎn)仍為空白。同時，相對于普通鋼市場的飽和，低質(zhì)、低效產(chǎn)品卻仍有市場空間。2015年，雖然我國粗鋼產(chǎn)量出現(xiàn)小幅下滑，但總產(chǎn)量依然保持較高水平，企業(yè)經(jīng)營困難主要還是由于產(chǎn)品“不掙錢”。鋼材出口量持續(xù)增長，但出口效益在不斷下滑。不論是國內(nèi)市場還是國際市場，都存在結(jié)構(gòu)性過剩問題。

從根本上看，鋼鐵行業(yè)長期以來的粗放發(fā)展模式導(dǎo)致了目前供需不匹配的現(xiàn)狀。鋼企在以前供不應(yīng)求的市場環(huán)境下，實施的是以規(guī)模導(dǎo)向為主的競爭戰(zhàn)略。企業(yè)經(jīng)營狀況基本是“價高、量多、效益好”，行業(yè)發(fā)展的粗放式特征非常明顯，與經(jīng)濟高速發(fā)展相適應(yīng)的高產(chǎn)能也由此形成。

當(dāng)前鋼鐵行業(yè)面臨的兩大突出問題，表面看是由產(chǎn)能過剩引發(fā)的，實則是供需不匹配所導(dǎo)致的。在經(jīng)濟高速發(fā)展階段，鋼企只要有能力生產(chǎn)就有收益，從而逐步形成了“重產(chǎn)、輕需”和“重量、輕質(zhì)”的傳統(tǒng)供應(yīng)觀。在經(jīng)濟發(fā)展新常態(tài)下，鋼鐵市場特征正在從規(guī)模供應(yīng)為主轉(zhuǎn)變?yōu)樾枨髮?dǎo)向為主，但我國鋼鐵行業(yè)的供應(yīng)模式轉(zhuǎn)型才剛剛起步，顯然無法滿足市場需求。國際市場同樣存在與國內(nèi)市場類似的供需不匹配問題。目前，我國鋼材出口仍在延續(xù)粗放供應(yīng)模式。國內(nèi)鋼企只是將短期內(nèi)具有價格優(yōu)勢的產(chǎn)品從過剩的國內(nèi)市場轉(zhuǎn)移至容量有限的國際市場。這些產(chǎn)品在國內(nèi)市場大眾化，出口到國外同樣缺乏讓進口國“服氣”的核心競爭力。

解決問題的有效途徑是通過供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整提升鋼鐵行業(yè)適應(yīng)需求的能力

兩大突出問題真實反映了我國鋼鐵行業(yè)長期以來未能突破的“大而不強”痼疾。問題的解決需要同步推進兩項任務(wù)：一是改革供給側(cè)的低效結(jié)構(gòu)，二是轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的粗放發(fā)展模式。這兩項任務(wù)必須在供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的大背景下同步推進。市場結(jié)構(gòu)的優(yōu)化需要政府和市場共同發(fā)揮作用，同時，企業(yè)也要積極轉(zhuǎn)變發(fā)展模式。具體到供給側(cè)的微觀主體，就是鋼企要提升自身適應(yīng)市場需求的能力，將“重產(chǎn)、輕需”和“重量、輕質(zhì)”的傳統(tǒng)供應(yīng)觀轉(zhuǎn)變?yōu)椤爸匦�、重質(zhì)”的全新供應(yīng)觀。

總之，鋼鐵行業(yè)實施供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，既要把解決當(dāng)前現(xiàn)實困難作為突破口，也要以提升行業(yè)長期競爭力為目標。

暢通特困企業(yè)退出之路優(yōu)化供給側(cè)微觀結(jié)構(gòu)

鋼鐵行業(yè)供需不匹配最顯著的表現(xiàn)是總量供給過剩，停產(chǎn)或半停產(chǎn)的企業(yè)越來越多，暢通特困企業(yè)或“僵尸產(chǎn)能”的退出之路是當(dāng)務(wù)之急。

當(dāng)前，許多虧損鋼企只是產(chǎn)能“停下來”而非“退出去”，鋼鐵行業(yè)的產(chǎn)業(yè)組織結(jié)構(gòu)須進一步優(yōu)化。此輪鋼鐵行業(yè)的下行形勢始于2011年第四季度，持續(xù)至今已有4年多時間。其間，虧損企業(yè)的數(shù)量不斷增加。在此背景下，鋼鐵行業(yè)本可以開始新一輪的優(yōu)勝劣汰，但現(xiàn)實恰恰相反，行業(yè)集中度在嚴峻的市場形勢下反而呈現(xiàn)下降趨勢。2015年，我國粗鋼產(chǎn)量前10名企業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度為34.2%，與2014年和2013年相比分別下降了0.8個百分點和5.2個百分點。相當(dāng)一部分已經(jīng)虧損或接近虧損邊緣，至少是主業(yè)虧損的鋼企仍在維持運營。一些停產(chǎn)的鋼企只是生產(chǎn)線“停下來”，而非產(chǎn)能或企業(yè)“退出去”。因此，供給側(cè)的組織結(jié)構(gòu)需要大范圍優(yōu)化。

鋼鐵行業(yè)組織結(jié)構(gòu)難以有效優(yōu)化，主因之一是制度制約下的資本流動性較差，尤其是跨地區(qū)、跨所有制流動性較差，導(dǎo)致越來越多“停下來”的產(chǎn)能無法實質(zhì)性退出，成為“僵尸”狀態(tài)。企業(yè)經(jīng)營難以為繼的結(jié)果通常有兩個：一是重組，包括兼并重組和破產(chǎn)重組；二是破產(chǎn)清算。比較而言，重組更有利于行業(yè)資本重構(gòu)、資源優(yōu)化和后續(xù)保障的開展。但是，目前我國鋼企間的重組受制度制約很難實施。按所有制劃分，我國鋼企分為國有和民營兩類。國企又分為央企和地方國企。一方面，國有資本管理體制長期以來存在的一些問題，制約了資本在國有部門和民營部門之間的雙向流動；另一方面，部門和地區(qū)利益制約了資本跨省以及在中央、地方之間的流動。因此，我國鋼企的兼并重組主要是在民營企業(yè)之間、省內(nèi)國有企業(yè)之間和央企之間進行。

目前，我國大中型鋼企的虧損面已超過50%，全行業(yè)的虧損面更大。據(jù)統(tǒng)計，我國目前有鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)500多家，其中民營鋼企400余家。按60%虧損面計算，約有300余家鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)虧損，越來越多的鋼鐵生產(chǎn)線處于停產(chǎn)或半停產(chǎn)狀態(tài)，也就是“僵尸”狀態(tài)。300余家虧損鋼企能否扭虧關(guān)鍵看市場。在鋼鐵總需求下降和大氣污染防治、節(jié)能減排要求日益嚴格的情況下，300多家鋼企的“僵尸產(chǎn)能”很難全部恢復(fù)生產(chǎn)。假定市場好轉(zhuǎn)，虧損面降至30%，仍然有至少150家鋼企存在“僵尸產(chǎn)能”；若虧損面降至20%，仍然有至少100家鋼企存在“僵尸產(chǎn)能”。假定市場維持現(xiàn)狀，若將60%虧損面降為30%，必須有100家鋼企清理“僵尸產(chǎn)能”。這就意味著，從降低鋼鐵行業(yè)虧損面的角度考慮，至少有100家鋼企面臨清理“僵尸產(chǎn)能”的選擇。從產(chǎn)業(yè)集中度角度考慮，要將目前我國鋼鐵行業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度從34.2%提高到50%，前十大鋼企的產(chǎn)量應(yīng)達到2.75億噸左右，需要比目前提高合計產(chǎn)量1.27億噸。2.75億噸粗鋼產(chǎn)量接近于目前我國14家粗鋼年產(chǎn)量在1000萬噸~2000萬噸鋼企的產(chǎn)量之和。而在我國500余家鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)中，產(chǎn)量超過500萬噸的只有33家。按照國務(wù)院最新化解鋼鐵行業(yè)過剩產(chǎn)能目標，從2016年始，用5年時間再壓減粗鋼產(chǎn)能1億噸~1.5億噸。不論從哪個角度分析，我國鋼鐵行業(yè)兼并重組的任務(wù)都十分艱巨。鋼鐵行業(yè)“僵尸產(chǎn)能”如果不能有效退出，鋼鐵行業(yè)的組織結(jié)構(gòu)就難言優(yōu)化。

優(yōu)化鋼鐵行業(yè)組織結(jié)構(gòu)，可以將組建國有資本投資、運營公司與提高鋼鐵行業(yè)資本流動性相結(jié)合。隨著虧損時間的持續(xù)，一些規(guī)模較小的民營鋼企會以破產(chǎn)清算的方式直接退出，絕大部分大中型鋼企或其下屬單位、一定數(shù)量的較小規(guī)模民營鋼企將會以重組方式退出。解決資本流動性問題的時間已經(jīng)非常緊迫。建議盡快組建跨省和跨央企、地方國企的鋼鐵行業(yè)國有資本投資、運營公司，真正實現(xiàn)向“管資本”轉(zhuǎn)變，要關(guān)注國有資本的長期和整體收益，而不再刻意強調(diào)國有資產(chǎn)在單個項目中的短期保值增值。這樣的制度設(shè)計，既能夠破除鋼鐵行業(yè)資本跨區(qū)域流動的障礙，也有助于解決國有資本的退出和跨所有制流動難題。

創(chuàng)新供需合作模式從供給側(cè)發(fā)力拓展市場

鋼鐵行業(yè)實現(xiàn)供需匹配要“兩條腿”走路，既要優(yōu)化供給側(cè)微觀結(jié)構(gòu)，也要進一步拓展消費市場。從供給側(cè)發(fā)力拓展市場，可從治理和創(chuàng)新兩個方面推進。

一是嚴格規(guī)范市場秩序，重點整治非法、違規(guī)鋼材產(chǎn)品供應(yīng)，為合規(guī)產(chǎn)品騰出市場空間。近年來，我國對鋼材市場加大了整治力度，取得了明顯成效，但依然存在非法、違規(guī)現(xiàn)象。例如，一些不具備資格的鋼企仍在非法生產(chǎn)；稅收、環(huán)保、用工監(jiān)管存在漏洞，少數(shù)鋼企為降低生產(chǎn)成本而采取偷漏稅、偷排放、將工業(yè)固體污染轉(zhuǎn)為氣體污染、降低用工標準等違規(guī)手段。市場秩序不規(guī)范導(dǎo)致生產(chǎn)違規(guī)、質(zhì)量違規(guī)、納稅違規(guī)的“三違產(chǎn)品”依然能夠銷往市場，破壞了市場的公平原則，擠占了正規(guī)企業(yè)合格產(chǎn)品的生存和發(fā)展空間。因此，市場治理的基本思路是杜絕地方政府對統(tǒng)計外鋼鐵產(chǎn)品的“不作為”，以完善生產(chǎn)監(jiān)管和嚴格規(guī)范上游鋼鐵生產(chǎn)加工、下游建材應(yīng)用標準為重點，沿產(chǎn)業(yè)鏈多環(huán)節(jié)治理，讓不合規(guī)鋼鐵產(chǎn)能和不合格鋼材產(chǎn)品沒有市場空間。

二是以滿足市場需求為核心，找準鋼鐵行業(yè)供應(yīng)短板，引導(dǎo)供需雙方開展合作模式創(chuàng)新，提升高質(zhì)、高效鋼材的國內(nèi)、國際供應(yīng)能力。此輪鋼鐵產(chǎn)能過剩也具有結(jié)構(gòu)性過剩特征，技術(shù)含量較高的特殊鋼市場供應(yīng)短缺，很多應(yīng)用于特殊領(lǐng)域、專業(yè)領(lǐng)域，具有耐高壓、耐高溫、耐低溫、抗腐蝕、輕量化等功能的合金鋼仍然以進口為主。從國際市場來看，我國出口的鋼材主要是“大路貨”，鋼企出口的特點是“大規(guī)模供應(yīng)、低價格制勝”。產(chǎn)品能夠迅速搶占國際市場主要源于成本優(yōu)勢，以及品質(zhì)能夠滿足當(dāng)?shù)厥袌龅幕�本要求，但在質(zhì)量、品種或服務(wù)方面缺乏獨特優(yōu)勢。

綜合分析，我國鋼鐵行業(yè)的供給側(cè)存在技術(shù)短板：在很多特殊領(lǐng)域、專用領(lǐng)域存在技術(shù)短缺或空白；行業(yè)的傳統(tǒng)思維是規(guī)模導(dǎo)向，大型鋼企不注重規(guī)模小、門檻高的高精尖細分領(lǐng)域，形不成差異化發(fā)展，造成了產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性過剩的局面；客戶服務(wù)意識不強，產(chǎn)品的針對性和靈活性不足，很容易被同類產(chǎn)品替代，再加上上游鋼企之間競爭激烈，上游鋼企與下游客戶之間也難以形成緊密的合作關(guān)系。

鋼鐵行業(yè)要創(chuàng)新供需合作模式，必須轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的單一規(guī)�；�供給思維，將規(guī)模效益與差異發(fā)展相結(jié)合，實現(xiàn)做精做強；要做到有“退”有“進”，在退出過剩產(chǎn)能的同時，也要針對供應(yīng)短板加快創(chuàng)新突破，進入高質(zhì)、高效鋼材產(chǎn)品領(lǐng)域；鼓勵鋼企積極與國內(nèi)外客戶開展以問題為導(dǎo)向的技術(shù)合作，強化設(shè)計、研發(fā)、加工、售后等配套服務(wù)，增強產(chǎn)品的功能性、獨特性和靈活性，通過品種、品質(zhì)、服務(wù)保持競爭優(yōu)勢，鞏固老市場，拓展新市場。

促進供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的五大政策建議

一是明確鋼鐵行業(yè)減量化發(fā)展方向。堅持減量化的基本原則不動搖，尤其是鋼企間的重組要確保產(chǎn)能實質(zhì)性削減而非幾家企業(yè)的簡單加總，培育“重需、重質(zhì)”的全新供應(yīng)模式就不能走規(guī)模導(dǎo)向的老路。要在有減有增之中實現(xiàn)行業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化和供需再平衡，不能一味強調(diào)減少，不能“一刀切”式限制符合未來需求和結(jié)構(gòu)調(diào)整要求的“量”�！皽p量”包括減少粗鋼總產(chǎn)量、以“僵尸產(chǎn)能”為代表的低效產(chǎn)能、特困企業(yè)和富余人員；“增量”包括增加具有高標準、差異化、個性化特征的產(chǎn)品，以及高質(zhì)、高效產(chǎn)能和更高素質(zhì)的從業(yè)人員。引導(dǎo)企業(yè)在由“量”向“質(zhì)”的轉(zhuǎn)變中進行結(jié)構(gòu)調(diào)整，通過差異化的品種、品質(zhì)、服務(wù)決勝市場。

二是組建跨省、跨中央和地方的區(qū)域型國有鋼鐵投資、運營公司。可將鋼鐵結(jié)構(gòu)調(diào)整與實施國有資本管理體制改革相結(jié)合，組建幾家跨省、跨中央和地方的區(qū)域型國有鋼鐵投資、運營公司，同時，探索混合所有制改革。我國擁有若干鋼鐵基地，發(fā)展形成了多個鋼鐵大省，又多點成面形成了幾大各具特征的供應(yīng)區(qū)域。每個區(qū)域都擁有不止一家在本地發(fā)揮支柱作用的國有鋼企。這些國有資本具有進一步整合的基礎(chǔ)。在組建之前，可由國家資產(chǎn)管理部門和行業(yè)管理部門牽頭，開展以企業(yè)為主的專項調(diào)研，保障組建的科學(xué)性和可行性。組建方案要做到兩個充分，即充分考慮以“管資本”為主的組織架構(gòu)設(shè)計，充分考慮組建后不良資產(chǎn)的統(tǒng)一處置問題，為組建后的進一步改革和結(jié)構(gòu)優(yōu)化調(diào)整打下良好基礎(chǔ)。組建投資、運營公司只是改革的第一步，接下來還要推進國有性質(zhì)的“僵尸產(chǎn)能”退出和大中型鋼企的創(chuàng)新發(fā)展，積極探索國有鋼企與具有較強競爭力的民營鋼企、與在高精尖合金產(chǎn)品領(lǐng)域已形成一定競爭力的民營鋼企之間的混合所有制改革。打破省的界限和所有制的界限，在區(qū)域內(nèi)進行資源優(yōu)化配置，將有助于降低改革成本和形成全行業(yè)的差異化發(fā)展。

三是支持民營鋼企間以總產(chǎn)能縮減為特征的兼并重組�？紤]到我國民營鋼企數(shù)量較多，其中又不乏有較強競爭力的企業(yè)，應(yīng)支持民營鋼企間的兼并重組。充分發(fā)揮市場的決定性作用，對于低效產(chǎn)能不再以救助為主，而是支持有實力的民營鋼企開展重組工作。政府的工作重點是保障重組過程的有序開展和政策引導(dǎo)。

四是嚴格供和需兩端監(jiān)管。形成政府、市場與社會的多元化治理，在非法、違規(guī)鋼材產(chǎn)能密集區(qū)建立不同政府部門間的協(xié)調(diào)監(jiān)督機制。發(fā)揮行業(yè)協(xié)會在中央政府與企業(yè)間的溝通職能，形成正規(guī)企業(yè)聯(lián)合抵制非法產(chǎn)能的行業(yè)風(fēng)氣。發(fā)揮新聞媒體等社會主體的輿論監(jiān)督作用，形成廣泛的社會監(jiān)督體系。進一步規(guī)范廢鋼（“地條鋼”原料）回收、加工、利用市場，嚴格監(jiān)督農(nóng)村建筑、具有公益性城市建筑（“地條鋼”主要消費市場）等領(lǐng)域的鋼材產(chǎn)品質(zhì)量，有效打壓非法、違規(guī)產(chǎn)能的市場空間。建立非法、違規(guī)鋼鐵產(chǎn)能集聚區(qū)“黑名單”，避免這些產(chǎn)能在關(guān)閉后“死灰復(fù)燃”。進一步完善生產(chǎn)環(huán)節(jié)監(jiān)管體系，重點從動態(tài)環(huán)保監(jiān)管、稅收監(jiān)管、用工監(jiān)管三個方面整治違規(guī)生產(chǎn)。

五是引導(dǎo)供需企業(yè)聯(lián)合創(chuàng)新，攻克供應(yīng)短板。財政資金支持的主體應(yīng)以鋼鐵研發(fā)平臺為主，可以是企業(yè)建立的研究機構(gòu)，也可以是第三方建立的公共平臺。鼓勵鋼鐵下游消費企業(yè)與上游生產(chǎn)企業(yè)聯(lián)合參與同一項技術(shù)的平臺研發(fā)，以穩(wěn)定的需求激勵傳統(tǒng)鋼企開拓新興市場。重點支持機械制造業(yè)核心零部件以及汽車、船舶、家電等行業(yè)必需的特鋼和軋鋼新產(chǎn)品的技術(shù)研發(fā)，突破高尖端產(chǎn)品國產(chǎn)化瓶頸。

(來源：中國冶金報 編輯：王鈺博 供稿/審校：駱慶生)