自7月底停牌至今的安源股份披露了重大資產(chǎn)重組預(yù)案。公司將退出原有的浮法玻璃生產(chǎn)、深加工及客車制造業(yè)務(wù)，搖身一變成為煤炭采掘、銷售類企業(yè)。

　　方案分為資產(chǎn)置換、定向增發(fā)兩部分。安源股份將其持有的安源玻璃100%股權(quán)、安源客車68.18%股權(quán)、擁有的截至2010年7月31日應(yīng)收安源客車債權(quán)、應(yīng)收安源玻璃債權(quán)，與江煤集團(tuán)持有的江西煤業(yè)50.08%股權(quán)中的等值部分進(jìn)行置換。公司還將以11.63元/股發(fā)行不超過2.4億股，購買江煤集團(tuán)持有的江西煤業(yè)50.08%股權(quán)與安源股份資產(chǎn)置換后的差額部分，以及中弘礦業(yè)、華融資產(chǎn)、信達(dá)資產(chǎn)持有的江西煤業(yè)合計49.92%的股權(quán)。

　　資料顯示，本次交易的標(biāo)的公司江西煤業(yè)2010年7月31日賬面凈資產(chǎn)31.53億元，100%股權(quán)的交易作價不超過34.04億元，分別占安源股份2009年度經(jīng)審計的合并財務(wù)會計報告期末凈資產(chǎn)6.92億元的455.64%和491.91%。

　　安源股份認(rèn)為，通過本次重大資產(chǎn)重組，公司將虧損資產(chǎn)安源玻璃及安源客車以及應(yīng)收安源玻璃、安源客車債權(quán)置出給江煤集團(tuán)，置入具有良好盈利能力的江西煤業(yè)，安源股份的資產(chǎn)規(guī)模和盈利能力都將顯著增強(qiáng)。2010年1至7月，江西煤業(yè)實現(xiàn)凈利潤2.27億元，其中歸屬于母公司股東的凈利潤2.23億元（未經(jīng)審計）。根據(jù)江西煤業(yè)目前的業(yè)務(wù)基礎(chǔ)以及未來擬投資、收購項目的發(fā)展規(guī)劃，江西煤業(yè)2010年預(yù)計實現(xiàn)凈利潤約2.85億元，2011年預(yù)計實現(xiàn)凈利潤約3.12億元，2012年預(yù)計實現(xiàn)凈利潤約3.82億元，2013年預(yù)計實現(xiàn)凈利潤約4.46億元。

　　由于除上市公司擬購買的江西煤業(yè)全部股權(quán)外，江煤集團(tuán)仍然直接擁有或控制部分煤炭采選企業(yè)，為解決同業(yè)競爭江煤集團(tuán)已出具了專項承諾函。江煤集團(tuán)表示，將安排江西煤業(yè)將適時收購江煤集團(tuán)控制的以下權(quán)益，包括豐龍煤業(yè)40%股權(quán)、新鳴煤業(yè)51%股權(quán)、花鼓山煤業(yè)100%股權(quán)、小牛煤業(yè)80%股權(quán)、貴新煤業(yè)52%股權(quán)。除此之外，江煤集團(tuán)還將適時轉(zhuǎn)讓其對八景煤業(yè)、大光山煤、棠浦煤業(yè)的控股權(quán)或全部股權(quán)。對部分存在重大不確定性的煤礦將暫保持現(xiàn)狀。

來源：上海證券報