最近,美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司通過調(diào)研,對中國鋼鐵工業(yè)未來發(fā)展面臨的競爭形勢進(jìn)行了詳細(xì)評(píng)估和分析,指出,中國鋼鐵廠正面臨威脅更大?更加多樣化和更難以預(yù)測的市場競爭環(huán)境?中國鋼鐵工業(yè)依然處在巨大的結(jié)構(gòu)調(diào)整和優(yōu)化階段?美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司從20多個(gè)方面來評(píng)估和分析中國鋼鐵企業(yè)面臨的新挑戰(zhàn)或可能出現(xiàn)的局面?這是“老外”眼中的中國鋼鐵工業(yè),僅供參考?
第一,中國鋼鐵行業(yè)中商業(yè)運(yùn)作獲利“舊模式”不再有效?在2004年之前,同政府權(quán)力機(jī)構(gòu)保持良好關(guān)系的實(shí)業(yè)家能夠輕而易舉獲取極其充足的貸款投入到贏利的鋼鐵行業(yè)?當(dāng)時(shí),利用這些貸款迅速建設(shè)起投資低的小鋼鐵廠或小的獨(dú)立軋鋼廠,可以滿負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)生產(chǎn),獲取豐厚的利潤?然而,到了2006年之后,形勢發(fā)生了變化,邊際利潤太低不足以支持設(shè)備開工,銀行貸款有可能超過這些鋼鐵廠的固定資產(chǎn)價(jià)值?
第二,中國大型鋼鐵公司之間市場競爭越來越激烈,尤其是他們的薄板產(chǎn)品市場價(jià)格競爭特別激烈?中國鋼鐵廠在少數(shù)企業(yè)壟斷性鋼材產(chǎn)品供應(yīng)及競爭性鋼材定價(jià)結(jié)構(gòu)方面表現(xiàn)遠(yuǎn)不如西方主要產(chǎn)鋼國家?中國各大鋼鐵集團(tuán)正在加緊擴(kuò)大鋼鐵生產(chǎn)能力?提高鋼材產(chǎn)品質(zhì)量和完善鋼材產(chǎn)品系列?他們認(rèn)為,依靠低生產(chǎn)成本能把競爭對手從鋼材市場驅(qū)逐出去?西方大鋼鐵公司是通過并購,達(dá)到其贏利的目標(biāo),因?yàn)橐坏┈F(xiàn)代化鋼鐵廠建成之后,不能輕易廢棄,投人生產(chǎn)必須不斷降低生產(chǎn)成本,并且還存在資金上風(fēng)險(xiǎn),并購才是可行出路?而中國一些大型鋼鐵公司都是鋼材生產(chǎn)的機(jī)器?
第三,目前中國一些鋼鐵公司最高領(lǐng)導(dǎo)層正在做好準(zhǔn)備以應(yīng)對鋼材產(chǎn)量增長速度放慢局面的到來?看來自相矛盾的是,對中國鋼鐵工業(yè)來說,鋼材產(chǎn)量增長速度到一定階段必然會(huì)減緩下來,但是,一些鋼鐵公司為了在激烈的市場競爭中繼續(xù)生存下去必須擁有最佳的鋼鐵生產(chǎn)設(shè)備?這樣,這些鋼鐵公司又陷人比以前以更快速度來拼鋼材產(chǎn)量?這種戰(zhàn)略思維或理念是否行得通?對于一些中國鋼筋?線材和窄帶鋼生產(chǎn)廠來說,其根據(jù)則是,這些生產(chǎn)廠的鋼鐵生產(chǎn)設(shè)備屬于接近淘汰的設(shè)備要加快產(chǎn)出?然而,對于熱軋板卷的鋼鐵廠來說,意味著通過這些先進(jìn)設(shè)備生產(chǎn)出更多的熱軋板卷產(chǎn)品將擁有壟斷定價(jià)體系?也就是說,在這利,情況下,這些鋼鐵廠可以改變熱軋板卷產(chǎn)量規(guī)模,而不是改變其定價(jià)?這一少數(shù)企業(yè)壟斷定價(jià)體系將成為這些鋼鐵廠生存發(fā)展的支柱或救生圈?
第四,中國許多獨(dú)立的軋鋼廠,利用外購小方坯作為坯料生產(chǎn)長型材產(chǎn)品,目前共計(jì)生產(chǎn)能力達(dá)到5000萬噸至6000萬噸,大約有800多家?目前,這些鋼廠面臨經(jīng)營和資金方面風(fēng)險(xiǎn),其原因是,其外購小方坯與其生產(chǎn)的成品長型材之間價(jià)差縮減?
第五,中國小型鋼鐵廠總生產(chǎn)能力達(dá)到450萬噸至550萬噸的大約有190家,目前也處在極其困難經(jīng)營狀態(tài)?眼下鋼筋?線材?窄帶鋼?小型材和結(jié)構(gòu)鋼材市場價(jià)格太低,許多小型鋼鐵廠無利可圖?而且,中國有關(guān)部門已下決心關(guān)閉能耗過高和污染嚴(yán)重的小高爐?小鋼鐵廠?
第六,中國較大的鋼鐵公司還背負(fù)著間接利潤的包袱?這些較大鋼鐵公司對資金需求的主要原因,一是為支付工人工資;二是用于固定資產(chǎn)擴(kuò)大投資;三是把相當(dāng)大的資金轉(zhuǎn)撥到當(dāng)?shù)厥∈姓?通常鋼鐵公司以當(dāng)?shù)厥∈忻Q來命名,中國鋼鐵工業(yè)部門依然是生產(chǎn)機(jī)器,而不是產(chǎn)生利潤的機(jī)器?中國大型鋼鐵公司最高管理人員,不管是中國國資委管理的中央一級(jí),還是省市政府管理一級(jí)的企業(yè),不只是以該公司利潤業(yè)績來考核的,還包括鋼材產(chǎn)量增長?鋼鐵廠規(guī)模擴(kuò)大?鋼材產(chǎn)品系列提升以及對當(dāng)?shù)厥∈姓暙I(xiàn)等其他因素?
第七,目前中國有關(guān)部門出臺(tái)的關(guān)于海外鋼鐵公司并購中國鋼鐵公司所占有資產(chǎn)的比例不得超出50%?但美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司認(rèn)為,這僅僅只是一個(gè)時(shí)間問題,或許不到兩年時(shí)間,中國一些大型鋼鐵公司通過并購將成為某一個(gè)全球化鋼鐵集團(tuán)的一部分?
第八,世界鋼材市場價(jià)格周期性波動(dòng)有可能經(jīng)過幾個(gè)“死亡螺旋式”最低谷底點(diǎn)階段之后,改變中國鋼鐵工業(yè)部門運(yùn)行模式?正如世界其他地區(qū)那樣,當(dāng)世界鋼材市場價(jià)格周期性波動(dòng)陷入谷底時(shí),經(jīng)不起市場激烈競爭風(fēng)暴的沖擊,一些鋼鐵公司將不得不被并購或關(guān)閉停產(chǎn)?事實(shí)如此,1995年?1998年和2001年世界鋼材出口市場熱軋板卷價(jià)格三次陷入“死亡螺旋式”谷底,從2002年開始除中國大陸之外世界其他地區(qū)鋼鐵工業(yè)結(jié)構(gòu)發(fā)生了巨大的變化?
第九,目前中國鋼鐵工業(yè)最嚴(yán)重過剩的鋼材產(chǎn)品生產(chǎn)能力是熱軋寬板卷?美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司對各鋼材產(chǎn)品生產(chǎn)能力調(diào)查指出,中國熱軋寬板卷年生產(chǎn)能力2005年為7700萬噸,到2006年將達(dá)到1.13億噸,增加47%,到2007年還將增加19%,中國大陸熱軋寬板卷年生產(chǎn)能力達(dá)到1.34億噸?
第十,中國六大鋼鐵公司即寶鋼?武鋼?鞍本鋼?攀鋼?首鋼和唐鋼是中國鋼鐵的支柱?按樂觀估計(jì),寶鋼集團(tuán)有可能成為年產(chǎn)鋼能力6300萬噸特大型鋼鐵集團(tuán)?武鋼到2010年,將有可能擴(kuò)大到4300萬噸產(chǎn)鋼能力,其中熱軋板卷能力將達(dá)到3400萬噸?鞍本鋼鐵集團(tuán)年產(chǎn)鋼能力有可能達(dá)到5300萬噸,其中熱軋板卷能力將達(dá)到3650萬噸?攀鋼年產(chǎn)鋼500萬噸,經(jīng)過進(jìn)一步并購,到2010年將達(dá)到1700萬噸,其中熱軋板卷能力將達(dá)到550萬噸?首鋼年產(chǎn)鋼1200萬噸,到2010年將達(dá)到2400萬噸,其中熱軋板卷能力將達(dá)到2000萬噸?唐鋼年產(chǎn)鋼2400萬噸,到2010年將達(dá)到3000萬噸,其中熱軋板卷能力將達(dá)到1250萬噸?
第十一,按國際標(biāo)準(zhǔn)排序位次,中國鋼鐵廠的經(jīng)營成本從相當(dāng)?shù)偷奈淮蜗蚱骄奈淮无D(zhuǎn)移?目前中國幾乎無超低營業(yè)成本的鋼鐵廠?根據(jù)美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司最新的研究報(bào)告數(shù)據(jù),2006年2月中國熱軋板卷營業(yè)成本每噸在302美元至353美元之間?營業(yè)成本每噸為302美元的是100%使用粉礦的鋼鐵聯(lián)合企業(yè),營業(yè)成本每噸為353美元?jiǎng)t是廢鋼電爐薄板坯連鑄小鋼廠?中國鋼鐵廠面臨一個(gè)長期困境則是,人民幣匯率的不斷上升?
第十二,中國以鋼材為原料的鋼密集型制造業(yè)部門比海外競爭對手擁有很大的生產(chǎn)成本優(yōu)勢?按國際標(biāo)準(zhǔn)來看,這些鋼密集型制造業(yè)部門,可以從國內(nèi)鋼材市場獲得比海外鋼材市場更低的鋼材價(jià)格,擁有廉價(jià)勞動(dòng)力成本以及良好基礎(chǔ)設(shè)施和交通運(yùn)輸?shù)闹С?海外的用鋼大戶如造船業(yè)?焊管業(yè)?大型鋼制造品?汽車制造業(yè)和機(jī)器制造業(yè),在未來一些時(shí)間里,將面臨中國同行越來越激烈的競爭?
第十三,中國一些大型鋼鐵公司在薄板產(chǎn)品生產(chǎn)能力及品種質(zhì)量方面投入巨額資金,擴(kuò)大產(chǎn)量規(guī)模和提升品種質(zhì)量檔次?當(dāng)鞍本鋼集團(tuán)?武鋼和馬鋼可以銷售汽車用薄板產(chǎn)品時(shí)候,寶鋼面臨競爭上的壓力?
第十四,中國當(dāng)?shù)罔F礦石生產(chǎn)前景相當(dāng)看好?2005年和2006年,中國在國內(nèi)鐵礦石采掘業(yè)部門投人30億美元資金來擴(kuò)大鐵礦石生產(chǎn)規(guī)模?美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司估計(jì),2006年中國新鐵礦石采掘能力將增加4000萬噸,與此同時(shí)還將消失800萬噸鐵礦石采掘能力?這樣,中國精礦粉2006年產(chǎn)量增加16%,達(dá)到2.82億噸;2007年將增加1 1%,達(dá)到3.12億噸?因此,一旦未來中國鋼材產(chǎn)量增長速度放慢,鐵礦石需求總量中進(jìn)151比例將下降,而國產(chǎn)鐵礦石所占的比例將上升?然而,在未來,中國對鐵礦石需求總量將依然在增加?
第十五,2006年中國鋼鐵工業(yè)部門利潤總體上將要下降?美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司分析中國鋼鐵廠和世界其他地區(qū)鋼鐵廠綜合結(jié)果得出,中國鋼鐵廠2006年未扣利息?稅金和折1日的利潤每噸為35美元,而2005年則為60美元;除中國大陸之外世界其他地區(qū)鋼鐵廠2006年未扣利息?稅金和折舊的利潤每噸為165美元,而2005年則為144美元?
第十六,中國鋼材貿(mào)易商在當(dāng)?shù)劁摬匿N售市場上起巨大作用,大約50%鋼材產(chǎn)品通過當(dāng)?shù)劁摬馁Q(mào)易商銷售出去?在2005年出現(xiàn)巨大虧損之后,這些鋼材貿(mào)易商目前面臨更大的不利風(fēng)險(xiǎn)?因此,前幾年無法控制鋼材貨源庫存量及鋼材市場價(jià)格局面,目前看來情況好得多?
第十七,中國人民幣幣值走強(qiáng)勢頭比許多人預(yù)期要大得多?根據(jù)美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司看法,其原因是,中國大陸產(chǎn)品品種質(zhì)量正在大幅度提升?當(dāng)?shù)刂圃鞓I(yè)部門工人在進(jìn)一步提升其產(chǎn)品品種質(zhì)量方面擁有更豐富_的經(jīng)驗(yàn)?中國大陸基礎(chǔ)設(shè)施為當(dāng)?shù)刂圃鞓I(yè)部門提供巨大的支持?2007年中國大陸對外進(jìn)出口貿(mào)易將繼續(xù)保持巨大順差,且將越來越大?中國大陸將全方位出口更高附加值的產(chǎn)品,在進(jìn)口產(chǎn)品中,低附加值產(chǎn)品所占的比例將會(huì)加大?
第十八,2005年中國鋼材消費(fèi)量比原先預(yù)期大得多,2006年其鋼材消費(fèi)量再次呈強(qiáng)勁增長勢頭?從目前情況來看,中國固定資產(chǎn)投資增長率尚未呈現(xiàn)緩減的跡象?中國經(jīng)濟(jì)增長始終同其固定資產(chǎn)投資巨大增長率緊密聯(lián)系在一起,而美國經(jīng)濟(jì)發(fā)展總是同其巨額貿(mào)易赤字緊密相關(guān)?最近.中國人民銀行兩次把利率提升,但是,這一措施不會(huì)減緩中國經(jīng)濟(jì)增長速度?中國居民面對銀行利率起落,通常表現(xiàn)是無動(dòng)于衷,其原因是,中國基本社會(huì)保障系統(tǒng)尚未完善,居民存儲(chǔ)欲望很難改變?
第十九,中國鋼鐵工業(yè)至少由四個(gè)不同部門組成,每個(gè)部門都有一個(gè)各不相同的結(jié)構(gòu),為各不相同的市場服務(wù)?這四個(gè)部門是,一為生產(chǎn)鋼筋?線材?小型材?帶鋼和結(jié)構(gòu)鋼材等品種長型材產(chǎn)品的生產(chǎn)廠;二為薄板產(chǎn)品生產(chǎn)廠;三為中厚板生產(chǎn)廠;四為包括鋼軌?無縫管?特殊質(zhì)量鋼材?不銹鋼材在內(nèi)的特殊鋼材和其他鋼材的生產(chǎn)廠?
第二十,中國長型材產(chǎn)品需求特別興旺?2006年中國農(nóng)村建筑業(yè)部門經(jīng)營活動(dòng)出現(xiàn)巨大增長勢頭,其有力證據(jù)是,2006年2月中國水泥產(chǎn)量比2005年2月增加32%,這同時(shí)意味著鋼筋需求量大幅度增加?2006年是中國“十一五”計(jì)劃開始第一年,建設(shè)新農(nóng)村活動(dòng)必然帶動(dòng)中國農(nóng)村建筑業(yè)部門發(fā)展?
第二十一,中國鋼材產(chǎn)量特別是用于建筑業(yè)部門長型材產(chǎn)品產(chǎn)量對市場價(jià)格具有很大的彈性?絕大部分生產(chǎn)線材?鋼筋?小型材?窄帶鋼和結(jié)構(gòu)鋼材生產(chǎn)廠固定費(fèi)用很低,其原因是,這些生產(chǎn)廠勞務(wù)工資很低?這些生產(chǎn)廠,根據(jù)鋼材市場價(jià)格變化,很容易調(diào)整其鋼材產(chǎn)量規(guī)模?
第二十二,中國鋼材需求高速增長看來為時(shí)不長了?從2000年以來,中國鋼材需求量保持很高增長速度的重要原因是,固定資產(chǎn)投資率年增長率經(jīng)常達(dá)到20%以上?據(jù)美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司計(jì)算,單位人民幣固定資產(chǎn)投資的鋼材消費(fèi)量則是單位人民幣家庭消費(fèi)和政府部門支出的鋼材消費(fèi)量的16倍?固定資產(chǎn)投資年增長率下降至10%,只是時(shí)間問題,也許就在2008年?美國世界鋼動(dòng)態(tài)公司甚至認(rèn)為,中國鋼材需求量年增長率有可能下降至5%?中國經(jīng)濟(jì)學(xué)家總是談?wù)?中國需要拉動(dòng)家庭消貲,但是,面對一個(gè)最基本的社會(huì)公共保障體系尚不健全的社會(huì),拉動(dòng)家庭消費(fèi)看來不可能?事實(shí)上,一旦降低固定資產(chǎn)投資率及其增長率,中國經(jīng)濟(jì)增長速度必將大大放慢,進(jìn)而有誘發(fā)某些社會(huì)問題的風(fēng)險(xiǎn)?
第二十三,在中國對鋼材產(chǎn)品交易和期貨交易活動(dòng)中,一些人有很高興趣?然而,中國有關(guān)部門對鋼材和其他產(chǎn)品期貨交易采取積極遏制的措施?在鋼材市場方面,中國期貨交易所希望鋼筋和線材兩個(gè)品種首先開始進(jìn)行金融交易?
